互联网金融的出现和崛起，给传统银行带来了莫大的冲击。面对这股强力波，近些年银行在金融转型上花费了不少心思，比如设立P2P平台，增设直销银行部。

这里提到下更早些年的网上银行，因为其几乎是银行个人业务搬到互联网而已，实质并无改变。所以，就互联网金融转型角度看，P2P和直销银行是主要的两股力量。

然而，不管是银行系P2P还是直销银行，这些年或进击或退出，或坚守或再定位，那么我们是否可以从这些变化中看出银行转型的最优选择?

相比直销银行，银行系P2P是较早为人熟知的。在民营P2P平台问题屡发、不断挑战投资信任底线的时候，银行系P2P以其强大的背书和风控实力，得到社会的颇多期待。在此环境下，银行系P2P数量从几家扩展到几十家，并被民营P2P视为最大的生存敌手。

然而，实操过程中，银行系的表现略显差强人意。首先在收益上，银行系普遍低于民营P2P，失去了一部分竞争力。其次，受缚于传统银行观念，银行系P2P产品灵活性较差，不足以满足投资者需求。有业内人士称，国内银行系并没有太多的创新，基本还停留在原有业务的互联网化层面上，是其发展不温不火的最根本原因。

事到如今，当初代表性的银行系，大多有了不同程度的改变。比如平安减持陆金所股份，民生易贷回归民生电商，包商小马bank升级为有氧金融，招商小企业E贷重新定位，等等，似乎只有国开行的开鑫贷仍在坚守。

而作为传统银行应对互联网金融冲击的另一主要形式，直销银行，随着腾讯微众、阿里网商、百度百信等互联网大鳄的布局，大规模进入群众的视野。上述小马bank升级的有氧金融便是直销银行之一。

简单说，直销银行就是传统银行去物理网点，然后通过互联网、移动互联网等方式提供理财产品与服务。乍看，似乎与P2P含义无差，但其实在牌照、整合能力上有大不同，目前P2P意见稿规定P2P为备案制，无需牌照，但不能进行基金、保险等其他产品的代销。

就银行来说，强大的产品整合能力或是他们最看好直销银行的地方，即持有什么牌照就能售卖什么产品，而银行不缺牌照，所以直销银行在产品丰富性上能颇具优势。比如光大银行的直销银行——阳光银行，就打造了“5+4”全方位、一体化、无时空地域限制的线上“金融+生活”服务体系，其中“5”意为保险理财产品—财富宝、货币基金产品—阳光宝、定期存款产品—定存宝、黄金定投产品—积存金和理财夜市5大金融产品，可灵活服务不同需求的理财人群。

如果要问银行转型趋势，从上述看，显然直销银行更胜一筹。比较银行系P2P的数量缩减，直销银行则相反，有数据统计，直销银行在2015年增加了24家，且2015年底，总体规模数已达45家。其中，百度与中信银行合作的百信银行成为第一家有独立法人的直销银行。另外，阿里、腾讯也已建立直销性质的互联网银行，成为直销银行的竞争对手。

作为互联网金融系统方案专家，融都科技在P2P网贷系统、互联网众筹系统、银行资金存管系统等原有的八大系统产品基础上，综合考量客户需求与行业趋势分析，现最新研发了直销银行系统。该系统集理财、基金、保险等金融理财产品于一体，同时支持远程在线开户、远程在线理财、远程智能记账、多样化存取款等特色功能，旨在为银行机构降低运营成本，助力银行为客户提供更有竞争力的存贷款产品。

融都网贷系统认为，与P2P网贷同理，直销银行通过去物理网点，降低运营成本，回馈理财用户，抓住了互联网金融的要义。同时，整合多样的产品，并能以互联网方式突破时空地域限制，扩大用户覆盖面，对银行本身的发展有着莫大的意义。